Strive, Inc. a annoncé aujourd’hui avoir clôturé une offre de suivi augmentée et sursouscrite de ses actions privilégiées perpétuelles à taux variable de série A, levant 225 millions de dollars dans un contexte de forte demande institutionnelle et accélérant le retrait de la dette héritée de son acquisition de Semler Scientific.
La société basée à Dallas a déclaré avoir vendu 1,32 million d’actions privilégiées – connues sous le nom de SATA – à 90 dollars par action, après que la demande ait dépassé 600 millions de dollars. L’offre était initialement ciblée à 150 millions de dollars avant d’être augmentée parallèlement à une série d’échanges de billets négociés en privé.
Dans le cadre de la transaction, Strive a retiré 110 millions de dollars des 120 millions de dollars de dette reprise auprès de Semler Scientific, y compris 90 millions de dollars de billets de premier rang convertibles à 4,25 % de Semler arrivant à échéance en 2030, qui ont été échangés contre environ 930 000 actions SATA.
La société a également utilisé le produit de l’offre pour rembourser intégralement un prêt de 20 millions de dollars avec Coinbase Credit, laissant ainsi tous les avoirs en bitcoins de Strive libres de toute charge.
Les 10 millions de dollars restants de la dette liée à Semler devraient être remboursés d’ici avril 2026, a indiqué la société.
Ce désendettement rapide intervient seulement 11 jours après que Strive a finalisé l’acquisition de Semler, plaçant l’entreprise bien en avance sur son objectif précédemment déclaré de rembourser la dette dans les 12 mois.
« En revenant rapidement à une structure d’amplification composée uniquement d’actions privilégiées, nous combinons la nature de longue durée du bitcoin avec un financement de longue durée », a déclaré le président-directeur général Matt Cole, ajoutant que la société considère les actions privilégiées comme le mécanisme optimal pour augmenter l’exposition au bitcoin.
S’efforcer d’acheter 29 millions de dollars en Bitcoin
Strive a également révélé avoir acheté 333,89 bitcoins supplémentaires à un prix moyen de 89 851 $, ce qui porte le total des avoirs à 13 131,82 BTC au 28 janvier. La société est désormais la dixième plus grande société cotée en bourse détentrice de bitcoins au monde.
Selon Strive, son ratio d’amplification – calculé comme la dette totale et les capitaux propres privilégiés divisés par la valeur marchande du bitcoin détenu – s’élève à 37,2 %, dont 97,7 % proviennent des capitaux propres privilégiés.
La société a déclaré un rendement en Bitcoin de 21,17% pour le trimestre écoulé, une mesure reflétant la croissance de l’exposition au Bitcoin par action ordinaire.
« La réalisation réussie de cette offre de suivi SATA sursouscrite reflète la demande solide et croissante des investisseurs pour le crédit numérique », a déclaré Ben Werkman, directeur des investissements. « En un peu plus de quatre mois, Strive est passé de zéro Bitcoin à devenir l’un des 10 principaux détenteurs cotés en bourse. »
