Les marchés traditionnels de la titrisation ont du mal à regrouper des serveurs individuels ou des équipements informatiques dans des produits susceptibles d’être investis, a déclaré Anderson. Les Stablecoins – avec plus de 300 milliards de dollars en circulation sur la chaîne – créent une nouvelle source de capitaux pour les prêts adossés à des actifs.
« Nous avons le capital en ligne pour financer cette industrie », a-t-il déclaré.
La même réflexion s’étend à l’énergie. Framework a investi dans Daylight, qui finance des projets solaires résidentiels via un réseau d’énergie distribué, et dans Uranium Digital, qui construit un marché symbolique pour l’uranium physique.
Une génération différente
Il y a également un changement notable dans le profil des fondateurs qui créent les sociétés de cryptographie d’aujourd’hui, a déclaré Anderson.
Plutôt que des développeurs crypto-natifs anonymes qui lancent des protocoles spéculatifs, a déclaré Anderson, de nombreux fondateurs viennent désormais de la finance traditionnelle, de l’énergie ou de la technologie industrielle, apportant une expertise approfondie tout en utilisant la blockchain comme infrastructure financière sous-jacente pour résoudre des problèmes du monde réel.
Les investissements récents de Framework reflètent déjà cette tendance. Il s’agit notamment de TVL Capital, fondée par d’anciens membres de l’équipe des actifs numériques de Morgan Stanley ; la startup de robotique Mecka AI, qui fournit des données de formation aux entreprises pionnières de l’IA ; et Plasma, une plateforme bancaire basée sur la blockchain et construite autour des paiements stables.
La stratégie de la société de capital-risque reflète un changement plus large dans le secteur des actifs numériques. Les banques mondiales et les gestionnaires d’actifs utilisent de plus en plus les rails de blockchain pour émettre, échanger et régler des actifs financiers traditionnels, tandis que les pièces stables font désormais partie des paiements transfrontaliers et des opérations de trésorerie alors que les banques et les fintechs cherchent à moderniser les rails de paiement.