Aujourd’hui, le groupe blockchain (ALTBG), inscrit sur Euronext Growth Paris et connu sous le nom de première société européenne de Trésor Bitcoin, a annoncé qu’elle avait levé environ 12,1 millions d’euros grâce à une émission d’obligations convertible réservée à Adam. Cet investissement fait partie de leurs efforts pour renforcer et accélérer leur stratégie de Bitcoin Treasury Company.
L’objectif principal de l’entreprise est d’augmenter le nombre de bitcoins par part entièrement dilués au fil du temps, non seulement de maintenir le bitcoin, mais d’augmenter sa valeur sur une base par part. Les 12,1 millions d’euros ont été collectés par le biais de leur filiale en propriété exclusive, le Blockchain Group Luxembourg SA. Les obligations émises, officiellement appelées OCA Tranche 2, peuvent être converties en actions ALTBG au prix de 0,707 €. Ce prix reflète une prime d’environ 30% par rapport à Tranche 1, qui a été publiée plus tôt en mars 2025.
Tranche 2 faisait en fait partie de l’accord initial en mars. Adam Back avait une option de trois mois pour s’abonner à cette deuxième tranche après Tranche 1, et maintenant il a décidé d’avancer avec. Ces obligations convertibles lui donnent le potentiel de recevoir jusqu’à 17176 106 nouvelles actions ALTBG – en supposant que les conditions de conversion du marché sont remplies.
La conversion peut se produire à tout moment si le prix de l’action moyen de la société atteint au moins 30% par rapport au prix de conversion de 0,707 € (qui est de 0,919 €) sur 20 jours de négociation consécutifs. Les obligations ont une période de maturité de cinq ans, donnant aux deux parties un horizon à long terme pour voir la valeur de cet accord.
Il convient également de noter que le prix de conversion de 0,707 € est une remise de 51,61% par rapport au prix du marché de l’entreprise le 12 mai 2025. Cela en fait une décision très stratégique, en particulier compte tenu des mouvements actuels des prix et des conditions de marché.
Dans une mise à jour partagée le 30 avril, le groupe de blockchain a souligné que leur objectif est de développer la quantité de bitcoin par part entièrement diluée – pas simplement accumuler le Bitcoin passivement. Cet accord d’investissement les aide à faire avancer cette mission.
Ce qui se démarque ici, c’est que l’abonnement a été entièrement fait en Bitcoin, pas en espèces. Ce choix reflète l’engagement complet de l’entreprise envers le bitcoin et sa valeur à long terme. Il s’aligne également sur leur objectif déclaré de fonctionner en tant que véritable société de trésorerie Bitcoin. Ce nouveau capital aidera non seulement à développer leurs participations Bitcoin, mais soutiendra également les efforts d’innovation grâce à leurs filiales travaillant dans l’intelligence artificielle, l’intelligence des données et la technologie décentralisée.